Guía de inversión socialmente responsable (ISR) para principiantes

Índice de contenidos

1. Introducción

2. ¿Qué es la ISR?

3. Criterios ESG: ambiental, social y gobernanza

4. Vehículos de inversión ISR

5. Cómo evaluar fondos y ETFs sostenibles

6. Integración de la ISR en tu cartera

7. Ventajas y riesgos de la ISR

8. Conclusión

1. Introducción

La inversión socialmente responsable (ISR) busca generar rentabilidad financiera al mismo tiempo que promueve un impacto positivo en el medio ambiente, la sociedad y la gobernanza de las empresas. En esta guía aprenderás los fundamentos para empezar a invertir con criterios éticos, paso a paso.

2. ¿Qué es la ISR?

La ISR incorpora valores y objetivos de sostenibilidad al proceso de inversión. No se trata solo de evitar empresas polémicas, sino de favorecer aquellas que cumplen estándares rigurosos en protección ambiental, trato humano y prácticas de gobierno corporativo.

3. Criterios ESG: ambiental, social y gobernanza

• Ambiental (E): gestión de emisiones de CO₂, eficiencia energética, uso de recursos renovables.

• Social (S): condiciones laborales, respeto a derechos humanos, diversidad e inclusión.

• Gobernanza (G): transparencia, independencia del consejo, políticas anticorrupción.
  Cada fondo o empresa puntúa en estos tres ámbitos; cuanto más alto, más alineado con la ISR.

4. Vehículos de inversión ISR

• Fondos mutuos ISR: gestionados activamente, seleccionan empresas según criterios ESG.

• ETFs ESG: replican índices que filtran compañías con mejores prácticas sostenibles.

• Bonos verdes: destinados a financiar proyectos ecológicos, como energías limpias o transporte sostenible.

5. Cómo evaluar fondos y ETFs sostenibles

1. Revisa el prospecto: busca parte dedicada a criterios ESG y metodología de selección.

2. Consulta ratings independientes: Morningstar, MSCI ESG Ratings o Sustainalytics ofrecen calificaciones objetivas.

3. Analiza comisiones: los fondos ISR pueden tener TER ligeramente superiores; compáralos con sus homólogos no sostenibles.

4. Comprueba la liquidez: asegúrate de que el ETF o fondo permite suscripciones y reembolsos con facilidad.

6. Integración de la ISR en tu cartera

• Asignación inicial: destina un porcentaje de tu cartera (por ejemplo, 10–20 %) a ISR si tus principios lo requieren.

• Diversificación equilibrada: combina ISR con otros activos (fondos indexados, bonos) para ajustar riesgo y rentabilidad.

• Rebalanceo periódico: revisa cada 6–12 meses que el peso de tus inversiones ISR siga alineado con tu perfil y objetivos.

7. Ventajas y riesgos de la ISR

Ventajas

• Contribuyes a empresas más responsables.

• Reduces riesgo reputacional y de litigios en tu cartera.

• Posible beneficio de tendencias de largo plazo (energías limpias, tecnología social).

Riesgos

• Costes ligeramente superiores en algunos fondos.

• Menor universo de inversión, puede afectar diversificación.

• La definición de ESG no está totalmente armonizada; revisa bien las metodologías.

8. Conclusión

La ISR combina rentabilidad y propósito. Al aplicar criterios ESG en tu selección de fondos y ETFs, puedes crear una cartera que refleje tus valores y apoye un desarrollo sostenible. Para aprender a diversificar esa cartera de forma óptima, visita nuestra guía de inversión: ControlaTuBolsillo.com